ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਅਤੇ ਜੋਖਮ ਵਿਵਸਥਤ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ

ਤਿੱਖਾ ਅਨੁਪਾਤ ਜੋਖਮ-ਵਿਵਸਥਤ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਦਾ ਇੱਕ ਮਾਪ ਹੈ ਜੋ ਇੱਕ ਫੋਰੈਕਸ ਫੰਡ ਰਿਟਰਨ ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਦੇ ਪ੍ਰਤੀ ਯੂਨਿਟ ਵਾਧੂ ਵਾਪਸੀ ਦੇ ਪੱਧਰ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ. ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਦੀ ਗਣਨਾ ਕਰਨ ਵੇਲੇ, ਵਧੇਰੇ ਵਾਪਸੀ ਵਾਪਸੀ ਦੀ ਛੋਟੀ-ਅਵਧੀ, ਜੋਖਮ-ਮੁਕਤ ਰੇਟ ਤੋਂ ਉਪਰ ਅਤੇ ਇਸ ਤੋਂ ਉਪਰ ਹੈ, ਅਤੇ ਇਹ ਅੰਕੜਾ ਜੋਖਮ ਨਾਲ ਵੰਡਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ, ਜੋ ਸਾਲਾਨਾ ਦੁਆਰਾ ਦਰਸਾਇਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ ਅਸਥਿਰਤਾ ਜਾਂ ਮਾਨਕ ਭਟਕਣਾ.

ਤਿੱਖੇ ਅਨੁਪਾਤ = (ਆਰ_p - ਆਰ_f) / σ_p

ਸੰਖੇਪ ਵਿੱਚ, ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਇੱਕ ਜੋਖਮ 'ਤੇ ਵਾਪਸੀ ਦੀ ਵਾਪਸੀ ਦੀ ਦਰ ਦਾ ਮਿਸ਼ਰਿਤ ਸਾਲਾਨਾ ਦਰ ਦੇ ਬਰਾਬਰ ਹੈ – ਮੁਫਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਸਾਲਾਨਾ ਮਾਸਿਕ ਸਟੈਂਡਰਡ ਭਟਕਣਾ ਦੁਆਰਾ ਵੰਡਿਆ. ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਜਿੰਨਾ ਵੱਧ ਹੋਵੇਗਾ, ਜੋਖਮ-ਵਿਵਸਥਤ ਵਾਪਸੀ ਵੱਧ. ਜੇ 10-ਸਾਲਾ ਖਜ਼ਾਨਾ ਬਾਂਡ ਦਿੰਦਾ ਹੈ 2%, ਅਤੇ ਦੋ ਫੋਰੈਕਸ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਅਕਾਉਂਟ ਪ੍ਰੋਗਰਾਮਾਂ ਦੀ ਹਰ ਮਹੀਨੇ ਦੇ ਅੰਤ ਵਿਚ ਇਕੋ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਫਾਰੇਕਸ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਅਕਾਉਂਟ ਪ੍ਰੋਗਰਾਮ ਵਿਚ ਸਭ ਤੋਂ ਘੱਟ ਇੰਟਰਾ-ਮਹੀਨਾ ਪੀ ਐਂਡ ਐਲ ਦੀ ਅਸਥਿਰਤਾ ਵਧੇਰੇ ਤਿੱਖੀ ਅਨੁਪਾਤ ਹੋਵੇਗੀ.

ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਸਮਝਣ ਲਈ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਜੋਖਮ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਮੈਟ੍ਰਿਕ ਹੈ.

ਸ਼ਾਰਪ ਅਨੁਪਾਤ ਅਕਸਰ ਪਿਛਲੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਨੂੰ ਮਾਪਣ ਲਈ ਵਰਤਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ; ਹਾਲਾਂਕਿ, ਇਸਦੀ ਵਰਤੋਂ ਭਵਿੱਖ ਦੇ ਮੁਦਰਾ ਫੰਡ ਰਿਟਰਨ ਨੂੰ ਮਾਪਣ ਲਈ ਵੀ ਕੀਤੀ ਜਾ ਸਕਦੀ ਹੈ ਜੇ ਅਨੁਮਾਨਤ ਰਿਟਰਨ ਅਤੇ ਜੋਖਮ ਮੁਕਤ ਵਾਪਸੀ ਦੀ ਦਰ ਉਪਲਬਧ ਹੋਵੇ.