Forex i volatilnost idu ruku pod ruku.  Forex tržište volatilnost je određena kretanjem tečaja Forexa tijekom razdoblja. Forex volatilnost, ili stvarna volatilnost, često se mjeri kao normalna ili normalizirana standardna devijacija, a izraz povijesna volatilnost odnosi se na varijacije cijena uočene u prošlosti, dok se implicirana volatilnost odnosi na volatilnost koju Forex tržište očekuje u budućnosti kako je naznačeno. po cijeni Forex opcija. Implicitna volatilnost Forexa je tržište opcija kojima se aktivno trguje i određuje se prema očekivanjima Forex trgovaca o tome kakva će biti stvarna volatilnost Forexa u budućnosti. Nestalnost tržišta kritična je komponenta procjene potencijalne trgovine Forex trgovcima. Ako je tržište previše nestabilno, trgovac može utvrditi da je rizik previsok za ulazak na tržište. Ako je volatilnost tržišta preniska, trgovac bi mogao zaključiti da nema dovoljno prilika za zaradu pa bi odlučio ne raspolagati svoj kapital. Volatilnost je jedan od najkritičnijih čimbenika koje trgovac uzima u obzir kada odlučuje kada i kako koristiti svoj kapital. Ako je tržište vrlo nestabilno, trgovac bi mogao odlučiti uložiti manje novca nego ako je tržište manje volatilno. S druge strane, ako je volatilnost niska, trgovac bi mogao odlučiti koristiti više kapitala jer tržišta s nižom volatilnošću mogu ponuditi manji rizik.