آربیتراژ مثلثی فارکس

آربیتراژ بدون ریسک

نمایندگی های بانک فارکس شرکت کنندگان برجسته در فارکس آربیتراژ مثلثی آربیتراژ ارز قیمت ها را در جفت ارزهای مرتبط در تعادل نگه می دارد. بنابراین، اگر قیمت‌ها در سه جفت ارز متناظر که وابسته به هم هستند ناهمسو شوند، یک فرصت آربیتراژی به وجود می‌آید. آربیتراژ مثلثی عاری از ریسک بازار است، زیرا تمام معاملات مرتبط تقریباً به طور همزمان انجام می شوند. هیچ موقعیت ارزی بلندمدتی به عنوان بخشی از این استراتژی آربیتراژ وجود ندارد.

مثال آربیتراژ فارکس

برای مثال، اگر نرخ USD/YEN 110 و نرخ EUR/USD 1.10 باشد، نرخ ضمنی EUR/YEN 100 ین در هر یورو است. در زمان‌های معین، نرخ ضمنی به‌دست‌آمده از دو نرخ ارز مرتبط به‌طور قابل‌توجهی با نرخ واقعی جفت ارز سوم متفاوت است. هنگامی که این اتفاق می افتد، معامله گران می توانند با استفاده از تفاوت بین نرخ واقعی ارز و نرخ ارز ضمنی، آربیتراژ مثلثی انجام دهند. به عنوان مثال، فرض کنید که نرخ ضمنی EUR/YEN بدست آمده از نرخ EUR/USD و USD/YEN 100 ین در هر یورو باشد، اما نرخ واقعی EUR/YEN 99.9 ین در هر یورو باشد. آربیتراژهای فارکس می توانند 99.9 میلیون ین را برای 1 میلیون یورو، 1 میلیون یورو را برای 1.100 میلیون دلار و 1.100 میلیون دلار را برای 100 میلیون ین خریداری کنند. پس از این سه معامله، آربیتراژ 0.100 میلیون ین بیشتر از زمانی که شروع کردند، حدود 1.0 هزار دلار آمریکا داشت.

آربیتراژ ارز باعث تعدیل نرخ ها می شود.

در عمل، فشار وارد شده بر قیمت‌های فارکس توسط آربیتراژهای ارزی باعث می‌شود که نرخ‌های فارکس تعدیل شوند تا آربیتراژ بیشتر سودآور نباشد. در مثال بالا، یورو نسبت به ین، دلار آمریکا نسبت به یورو و ین نسبت به دلار آمریکا افزایش می یابد. در نتیجه، نرخ ضمنی EUR/YEN کاهش می یابد در حالی که نرخ واقعی EUR/YEN کاهش می یابد. اگر قیمت ها تعدیل نمی شد، آربیتراژها بی نهایت ثروتمند می شدند.

سرعت و هزینه کم به نمایندگی های بانک فارکس کمک می کند.

معامله گران بانک فارکس آربیترترهای طبیعی هستند زیرا معامله گران سریعی هستند و هزینه تراکنش آنها نسبتاً پایین است. این معاملات معمولاً خود را در بازارهای در حال حرکت نشان می دهند که اکثر معامله گران از تغییرات جفت ارزهای مرتبط بی اطلاع هستند.