Forex i volatilnost idu ruku pod ruku.  Forex tržište volatilnost je određena kretanjem deviznog kursa tokom određenog perioda. Forex volatilnost, ili stvarna volatilnost, često se mjeri kao normalna ili normalizirana standardna devijacija, a termin historijska volatilnost odnosi se na varijacije cijena uočene u prošlosti, dok se implicirana volatilnost odnosi na volatilnost koju Forex tržište očekuje u budućnosti, kao što je naznačeno. po cijeni Forex opcija. Implicitna volatilnost Forexa je tržište opcija kojima se aktivno trguje, a određuje se prema očekivanjima Forex trgovaca o tome kakva će biti stvarna volatilnost Forexa u budućnosti. Nestabilnost tržišta je kritična komponenta procjene potencijalne trgovine Forex trejderima. Ako je tržište previše nestabilno, trgovac može utvrditi da je rizik previsok za ulazak na tržište. Ako je volatilnost tržišta preniska, trgovac bi mogao zaključiti da nema dovoljno mogućnosti da zaradi novac pa bi odlučio da ne raspolaže svoj kapital. Volatilnost je jedan od najkritičnijih faktora koje trgovac uzima u obzir kada odlučuje kada i kako će koristiti svoj kapital. Ako je tržište veoma nestabilno, trgovac bi mogao izabrati da uloži manje novca nego ako je tržište manje volatilno. S druge strane, ako je volatilnost niska, trgovac bi mogao odlučiti koristiti više kapitala jer tržišta s nižom volatilnošću mogu ponuditi manji rizik.