نسبة شارب والأداء المعدل للمخاطر

نسبة شارب هي مقياس للأداء المعدل حسب المخاطر الذي يشير إلى مستوى العائد الزائد لكل وحدة من المخاطر في عوائد صناديق الفوركس. عند حساب نسبة شارب ، يكون العائد الزائد هو العائد فوق معدل العائد قصير الأجل الخالي من المخاطر ، ويتم تقسيم هذا الرقم على المخاطر ، والتي يمثلها المعدل السنوي التقلبات أو الانحراف المعياري.

نسبة شارب = (Rp - رf) / σp

باختصار ، فإن نسبة شارب تساوي معدل العائد السنوي المركب مطروحًا منه معدل العائد على استثمار خالي من المخاطر مقسومًا على الانحراف المعياري الشهري السنوي. كلما ارتفعت نسبة شارب ، زاد العائد المعدل حسب المخاطر. إذا عائد سندات الخزينة لمدة 10 سنوات 2٪ ، وبرنامجان للحسابات المُدارة في الفوركس لهما نفس الأداء في نهاية كل شهر ، فإن برنامج حساب الفوركس المُدار بأقل تقلب في الأرباح والخسائر خلال الشهر سيكون له نسبة شارب أعلى.

رسم بياني للمخاطر مع وجود علامة الدولار مقعرة بيد الرجل.

تعد نسبة شارب مقياسًا مهمًا لإدارة المخاطر يجب على المستثمرين فهمه.

غالبًا ما تستخدم نسبة شارب لقياس الأداء السابق ؛ ومع ذلك ، يمكن استخدامه أيضًا لقياس عوائد صناديق العملات المستقبلية في حالة توفر العوائد المتوقعة ومعدل العائد الخالي من المخاطر.